每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 左越    

每經(jīng)記者 左越

影視行業(yè)的并購(gòu)曾在A股市場(chǎng)上頗受關(guān)注，但是這股風(fēng)潮近來(lái)似乎有降溫之勢(shì)。不過(guò)，停牌兩個(gè)月的

捷成股份 （300182，前收盤(pán)價(jià)24.30元）在今天發(fā)布公告稱(chēng)擬收購(gòu)兩個(gè)影視制作公司，交易總金額達(dá)到20.81億元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，正在轉(zhuǎn)型的捷成股份從去年底就開(kāi)始動(dòng)作--先后成立影視類(lèi)子公司，參股文化傳媒公司。如今，捷成股份再下一城，攬入兩家影視制作公司。

交易溢價(jià)超過(guò)6倍

捷成股份今日公告稱(chēng)，公司擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金方式收購(gòu)北京中視精彩影視文化有限公司 （以下簡(jiǎn)稱(chēng)中視精彩）100%股權(quán)、東陽(yáng)瑞吉祥影視傳媒有限公司 （以下簡(jiǎn)稱(chēng)瑞吉祥）100%股權(quán)，交易總價(jià)為20.81億元。

其中，捷成股份擬以20.38元/股的價(jià)格向熊誠(chéng)、睿啟開(kāi)元、梅州久豐、中山久豐、東莞久富、濱鴻影視、瀾溢影視、和暄影視和廣發(fā)信德共計(jì)發(fā)行8674.39萬(wàn)股，同時(shí)向熊誠(chéng)、濱鴻影視、瀾溢影視、和暄影視和廣發(fā)信德支付現(xiàn)金3.13億元。

同時(shí)，捷成股份擬向不超過(guò)5名特定投資者非公開(kāi)發(fā)行股份募集配套資金，募集配套資金總額不超過(guò)5.90億元，配套資金將用于支付此次交易的現(xiàn)金對(duì)價(jià)、補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金及支付相關(guān)稅費(fèi)。

根據(jù)草案，中視精彩100%股權(quán)評(píng)估結(jié)果為9.15億元，增值率為634%。瑞吉祥100%股權(quán)評(píng)估結(jié)果為11.73億元，增值率為754.79%。

交易各方同時(shí)約定了未來(lái)業(yè)績(jī)，中視精彩2014年~2017年扣非凈利潤(rùn)分別不低于6600萬(wàn)元、9240萬(wàn)元、1.2億元、1.56億元；瑞吉祥2014年~2017年扣非凈利潤(rùn)分別不低于9000萬(wàn)元、1.17億元、1.52億元、1.98億元。

捷成股份謀轉(zhuǎn)型

據(jù)悉，作為影視制作公司，中視精彩和瑞吉祥旗下有眾多影視劇目。中視精彩的團(tuán)隊(duì)曾經(jīng)出品過(guò)《孔雀東南飛》、《黃梅戲宗師傳奇》與《憑什么愛(ài)你》等熱播電視??；瑞吉祥的團(tuán)隊(duì)曾經(jīng)出品過(guò) 《大漢天子》、《水滸傳》與《十月圍城》等熱播電視劇。并且，瑞吉祥子公司海寧金澤影視文化傳播有限公司還擔(dān)任電視劇《紅高粱》的非執(zhí)行制片方。

值得注意的是，中視精彩、瑞吉祥近一兩年來(lái)發(fā)展迅速，尤其是2014年業(yè)績(jī)亮眼。2012年、2013年、2014年1~10月中視精彩營(yíng)業(yè)收入分別為2200.97萬(wàn)元、5756.96萬(wàn)元、1.27億元，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)分別為96.31萬(wàn)元、708.26萬(wàn)元、3553.17萬(wàn)元。2012年、2013年、2014年1~10月瑞吉祥營(yíng)業(yè)收入分別為0元、292.95萬(wàn)元、2.03億元，凈利潤(rùn)分別為-5.44萬(wàn)元、111.33萬(wàn)元、8019.08萬(wàn)元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，捷成股份正在從音視頻解決方案“一站式”技術(shù)服務(wù)的廠商向“技術(shù)+影視內(nèi)容制作及整合”雙輪驅(qū)動(dòng)的全方位服務(wù)商轉(zhuǎn)變。

2013年底，捷成股份合資成立了廣西影捷文化發(fā)展有限責(zé)任公司，公司持股比例為49%，目前正在投資拍攝40集電視劇 《丹桂城下》，同時(shí)還整合國(guó)內(nèi)影視版權(quán)為東盟各國(guó)的華人群體提供內(nèi)容服務(wù)。2014年初，捷成股份又參股了華視網(wǎng)聚（常州）文化傳媒有限公司，進(jìn)一步布局影視內(nèi)容版權(quán)服務(wù)。目前擁有3萬(wàn)多小時(shí)的新媒體版權(quán)內(nèi)容，并與萬(wàn)達(dá)、華誼等公司建立合作關(guān)系。