每經(jīng)記者 張祎    每經(jīng)編輯 姚祥云    

福建省內(nèi)唯一一家國資系統(tǒng)的保險經(jīng)紀公司進入了混改時刻。日前，福能保險經(jīng)紀有限公司（以下簡稱福能保險經(jīng)紀）的混改具體方案亮相：唯一股東福建省能源集團有限責任公司（以下簡稱福建能源集團）擬出讓不超過35%股權(quán)，以增資擴股方式引入三類戰(zhàn)略投資者，將福能保險經(jīng)紀組建為混合所有制股份有限公司。

目前，該項目已在福建省產(chǎn)權(quán)交易網(wǎng)正式掛牌，掛牌日期為2019年4月19日~2019年6月17日，計劃募資10796.16萬元。值得一提的是，福能保險經(jīng)紀已于去年底取得互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)銷資質(zhì)，而本次增資擴股所募資金的用途也包括用于互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)數(shù)字化信息系統(tǒng)開發(fā)。

意向戰(zhàn)投總資產(chǎn)應(yīng)超100億

根據(jù)掛牌公告中的方案，本次福能保險經(jīng)紀的增資擴股以2018年6月30日為基準日，通過公開進場方式引進戰(zhàn)略投資者，增資擴股完成后，新引進的投資者的持股比例不超過該公司總股本的35%。

方案顯示，上述股權(quán)所對應(yīng)的募集資金總額為10796.16萬元，擬新增注冊資本不超過2692.31萬元。從掛牌價來看，每1元增資注冊資本金對應(yīng)增資款不低于4.01元（其中1元作為增資后福能保險經(jīng)紀的注冊資本金，剩余增資款作為增資后福能保險經(jīng)紀的資本公積）。

掛牌公告披露的財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，截至2018年6月30日，福能保險經(jīng)紀的凈資產(chǎn)為7441.86萬元。若以35%股權(quán)所對應(yīng)的10796.16萬元募集資金計算，該公司在此次增資擴股中的估值約為3.08億元，溢價超300%。方案中還公布了擬引進戰(zhàn)略投資者的數(shù)量及具體股權(quán)分配計劃。具體來看，福建能源集團作為原股東不參與本次增資擴股，而引進的戰(zhàn)略投資者包括A、B、C共3類（每類投資者不超過一個，且所有投資者之間不得存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系），若增資全部成功，A類、B類、C類投資者分別占本次增資后福能保險經(jīng)紀20%、10%、5%的股權(quán)。福建能源集團的持股比例則將從目前的100%降至65%。

值得一提的是，方案顯示，本次增資應(yīng)至少引入A類、B類或C類中的一類投資者，A類、B類、C類投資者亦可同時引進，任何一類投資者沒有參與，均不影響其他類投資者的引進。項目采用密封報價加綜合評分的方式選擇戰(zhàn)略投資者，意向投資者報價不得低于掛牌價。最終將按照實際征集成功的投資者及其增資金額相應(yīng)調(diào)整保險經(jīng)紀公司注冊資本及股權(quán)比例。對于意向戰(zhàn)略投資者而言，需要具備一定的條件。其中，2017年度審計報告中總資產(chǎn)在100億元人民幣以上，有較強的管理、建設(shè)、運營能力，能與福能保險經(jīng)紀形成優(yōu)勢互補、戰(zhàn)略協(xié)同效應(yīng)，而且在參與本次增資項目前未入股與福能保險經(jīng)紀同質(zhì)的其他保險經(jīng)紀公司。

此外，合格投資者還應(yīng)承諾，持股福能保險經(jīng)紀期間不再入股其他同質(zhì)保險經(jīng)紀公司，持股期限（鎖定期）不低于3年。福建能源集團官網(wǎng)顯示，福能保險經(jīng)紀已于2018年12月7日取得互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)銷資質(zhì)。增資擴股方案顯示，此次增資擴股所募集資金將主要用于互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)數(shù)字化信息系統(tǒng)開發(fā)、巨災(zāi)保險數(shù)據(jù)庫建立與開發(fā)、人工智能服務(wù)投入以及分支機構(gòu)和橫向一體化等業(yè)務(wù)投資開發(fā)。

去年上半年凈利199萬

據(jù)福建能源集團官網(wǎng)，2015年，靠煤炭發(fā)家的福建能源集團將金融投資列入集團的四大主業(yè)范疇。截至2018年10月，福建能源集團已擁有福建省能源集團財務(wù)有限公司、福能期貨股份有限公司、福建省福能融資擔保有限公司、福建福能融資租賃股份有限公司等多家全資或控股金融機構(gòu)，并參股了海峽銀行、興業(yè)信托、華福證券、海峽股權(quán)交易中心、中誠信托、邵武信用社、龍巖農(nóng)商行、興業(yè)銀行等金融機構(gòu)。截至2017年，福建能源集團金融產(chǎn)業(yè)投資超70億元，取得利潤超6.81億元，占當年集團利潤總額的28%。

從此次增資擴股方案中不難看出，在保證控股權(quán)的前提下，作為福能保險經(jīng)紀當前的唯一股東，福建能源集團擬以出讓部分股權(quán)的方式為旗下的金融產(chǎn)業(yè)引入更為多元化的力量。掛牌信息顯示，福建能源集團于去年4月召開集團公司黨委會，研究關(guān)于福能保險經(jīng)紀申請開展公開引入戰(zhàn)略投資者企業(yè)遴選工作的事項，同意福能保險經(jīng)紀擬推出35%~45%的股權(quán)比例，在公開市場征集引入若干家優(yōu)勢互補、具有戰(zhàn)略協(xié)同效應(yīng)的戰(zhàn)略投資者，以增資擴股方式，組建混合所有制的股份有限公司。2018年6月，福建省國資委發(fā)布公告，公開了所屬13家國有企業(yè)公開引入戰(zhàn)略投資者的相關(guān)信息，福能保險經(jīng)紀名列其中。

掛牌公告披露的財務(wù)狀況顯示，2015年、2016年、2017年，福能保險經(jīng)紀分別完成營業(yè)收入787.77萬元、872.43萬元、1132.69萬元，分別實現(xiàn)凈利潤559.93萬元、497.48萬元、630.72萬元。2018年上半年，該公司的營業(yè)收入和凈利潤分別為406.27萬元、199.2萬元。截至2018年6月30日，福能保險經(jīng)紀總資產(chǎn)達7625.67萬元，較2018年年初增長約86萬元，較2015年末的6342.98萬元增長約1283萬元。