圖片來源：攝圖網(wǎng)

每經(jīng)記者 王海慜 每經(jīng)編輯 謝欣  

在1個多月前，華創(chuàng)證券爆出的“電話會門”事件引發(fā)了市場熱議。隨后證監(jiān)會表示，啟動對華創(chuàng)證券這一事件的調(diào)查核實(shí)程序。

今日，證監(jiān)會在官網(wǎng)首頁發(fā)文表示，已完成相關(guān)調(diào)查核實(shí)工作。3月27日，貴州證監(jiān)局依法對華創(chuàng)證券分析師潘文韜采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選的行政監(jiān)管措施，對華創(chuàng)證券采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。自被采取措施之日起3年內(nèi)，潘文韜不得擔(dān)任與證券期貨投資咨詢業(yè)務(wù)相關(guān)的職務(wù)或?qū)嶋H履行相關(guān)職責(zé)。

根據(jù)2017年新修訂的《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》，華創(chuàng)證券此次被采取出具警示函的監(jiān)管措施，將使得公司在今年的券商分類評級評價期內(nèi)最多可能被扣2分。 

證監(jiān)會對“電話會門”做出處罰

在1個多月前，華創(chuàng)證券分析師潘文韜邀請某公司的冒牌高管開電話會被真高管當(dāng)場揭穿，引發(fā)市場的廣泛關(guān)注。當(dāng)時，有業(yè)內(nèi)人士在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時表示，此次華創(chuàng)證券出現(xiàn)“電話會門”反映了華創(chuàng)證券研究所在相關(guān)合規(guī)等問題上的把關(guān)不嚴(yán)。

今日，證監(jiān)會在官網(wǎng)首頁發(fā)表了對此事的調(diào)查結(jié)果。證監(jiān)會表示，經(jīng)查，潘文韜作為華創(chuàng)證券研究員，存在未核實(shí)外部“專家”身份情況下擅自向客戶發(fā)布調(diào)研紀(jì)要，以及知曉相關(guān)“專家”身份不實(shí)情況下仍多次組織客戶路演活動并邀請?jiān)?ldquo;專家”在電話會議上發(fā)言等問題，違反了證券期貨投資咨詢?nèi)藛T應(yīng)以行業(yè)公認(rèn)的謹(jǐn)慎、誠實(shí)和勤勉盡責(zé)的態(tài)度提供投資咨詢服務(wù)等相關(guān)規(guī)定。華創(chuàng)證券對投資咨詢業(yè)務(wù)管理不到位，內(nèi)部審核程序未能及時發(fā)現(xiàn)上述問題，違反了合規(guī)管理有關(guān)規(guī)定。

截自證監(jiān)會官網(wǎng)

基于這些情況，2020年3月27日，貴州證監(jiān)局依法對潘文韜采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選的行政監(jiān)管措施，對華創(chuàng)證券采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。自被采取措施之日起3年內(nèi)，潘文韜不得擔(dān)任與證券期貨投資咨詢業(yè)務(wù)相關(guān)的職務(wù)或?qū)嶋H履行相關(guān)職責(zé)。這也就意味著，潘文韜將被吊銷相關(guān)執(zhí)業(yè)資格3年。

同時，對于此次處罰，證監(jiān)會表示，“全行業(yè)應(yīng)當(dāng)以此次事件為戒”。

據(jù)了解，潘文韜此前曾擔(dān)任華創(chuàng)證券傳媒與互聯(lián)網(wǎng)團(tuán)隊(duì)組長，覆蓋的研究領(lǐng)域包括營銷、廣電、出版等。 

華創(chuàng)證券今年因此將被扣分

今年一季度華創(chuàng)證券就吃到警示函，這將對公司今年的分類評級結(jié)果產(chǎn)生不利影響。而據(jù)了解，華創(chuàng)證券在2018年、2019年已連續(xù)2年都拿到了A級。

根據(jù)2017年新修訂的《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》第九條規(guī)定：“評價期內(nèi)證券公司因違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)實(shí)施行政處罰、監(jiān)管措施或者被司法機(jī)關(guān)刑事處罰的，按以下原則給予相應(yīng)扣分：

（一）公司被采取出具警示函，責(zé)令公開說明，責(zé)令參加培訓(xùn)，責(zé)令定期報告的，每次扣0.5分；

（二）公司被采取出具警示函并在轄區(qū)內(nèi)通報，責(zé)令改正，責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)的，每次扣1分；

……

（四）公司被采取出具警示函并在全行業(yè)通報，責(zé)令停止職權(quán)或解除職務(wù)，責(zé)令更換董事、監(jiān)事、高級管理人員或限制其權(quán)利，限制股東權(quán)利或責(zé)令轉(zhuǎn)讓股權(quán)的，每次扣2分。

由此來看，華創(chuàng)證券此次被采取出具警示函的監(jiān)管措施，將使得公司在今年的券商分類評級評價期內(nèi)被扣分，并且最多可能被扣2分。

對于業(yè)內(nèi)大多數(shù)券商而言，每年的分類評級都要積極爭取“升級”，或至少不“降級”，在不易獲取加分的情況下，不扣分、或者盡量少扣分就成了券商能否“保級”的前提。

而根據(jù)規(guī)定，分類評級結(jié)果對券商的經(jīng)營有著直接或間接的影響。分類評級結(jié)果對券商的直接影響包括影響現(xiàn)有業(yè)務(wù)如股票質(zhì)押規(guī)模、場外期權(quán)業(yè)務(wù)的開展、債券主承銷業(yè)務(wù)資格、風(fēng)險資本準(zhǔn)備計算比例、繳納證券投資者保護(hù)基金的具體比例等多個方面。而除了這些直接影響外，券商分類評級結(jié)果還會影響券商的業(yè)務(wù)資格獲取，主要表現(xiàn)在影響券商新業(yè)務(wù)申請的優(yōu)先級上。