每經(jīng)記者 王海慜    每經(jīng)編輯 何劍嶺    

圖片來(lái)源：攝圖網(wǎng)

今日晚間，證監(jiān)會(huì)在官網(wǎng)發(fā)布公告稱(chēng)，近日，對(duì)海通證券、海通資管在開(kāi)展投資顧問(wèn)、私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)過(guò)程中未審慎經(jīng)營(yíng)、未有效控制和防范風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)風(fēng)控管理缺失等違規(guī)行為下發(fā)行政監(jiān)管措施事先告知書(shū)。

證監(jiān)會(huì)擬對(duì)海通證券采取責(zé)令暫停為機(jī)構(gòu)投資者提供債券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)12個(gè)月、增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報(bào)告的監(jiān)管措施，對(duì)海通資管采取責(zé)令暫停為證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資管產(chǎn)品提供投資顧問(wèn)服務(wù)12個(gè)月、責(zé)令暫停新增私募資管產(chǎn)品備案6個(gè)月的監(jiān)管措施，并對(duì)多名直接責(zé)任人及負(fù)有管理責(zé)任的人員采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選2年等監(jiān)管措施。

對(duì)于海通證券此次遭證監(jiān)會(huì)處罰，某頭部券商非銀行業(yè)分析師向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，這應(yīng)該是海通證券之前涉及永煤債結(jié)構(gòu)化發(fā)行事件的后續(xù)處罰。

證監(jiān)會(huì)對(duì)海通證券、海通資管開(kāi)出罰單

圖片來(lái)源：證監(jiān)會(huì)官網(wǎng)

據(jù)今日晚間證監(jiān)會(huì)發(fā)布的公告披露，近日，證監(jiān)會(huì)對(duì)海通證券、海通資管在開(kāi)展投資顧問(wèn)、私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)過(guò)程中未審慎經(jīng)營(yíng)、未有效控制和防范風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)風(fēng)控管理缺失等違規(guī)行為下發(fā)行政監(jiān)管措施事先告知書(shū)，擬對(duì)海通證券采取責(zé)令暫停為機(jī)構(gòu)投資者提供債券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)12個(gè)月、增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報(bào)告的監(jiān)管措施，對(duì)海通資管采取責(zé)令暫停為證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資管產(chǎn)品提供投資顧問(wèn)服務(wù)12個(gè)月、責(zé)令暫停新增私募資管產(chǎn)品備案6個(gè)月的監(jiān)管措施，對(duì)多名直接責(zé)任人及負(fù)有管理責(zé)任的人員采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選2年等監(jiān)管措施。

就此次處罰的緣由，證監(jiān)會(huì)指出，經(jīng)查，海通證券、海通資管及相關(guān)人員在開(kāi)展投資顧問(wèn)、私募資管業(yè)務(wù)過(guò)程中，未按照審慎經(jīng)營(yíng)原則，有效控制和防范風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)市場(chǎng)造成嚴(yán)重負(fù)面影響。

在2019年12月證監(jiān)會(huì)指導(dǎo)滬深交易所發(fā)布了《關(guān)于規(guī)范公司債券發(fā)行有關(guān)事項(xiàng)的通知》后，海通證券、海通資管仍存僥幸心理，在其他交易市場(chǎng)繼續(xù)從事相關(guān)違規(guī)行為。同時(shí)，海通證券、海通資管未將相關(guān)業(yè)務(wù)行為納入全面合規(guī)風(fēng)控體系，業(yè)務(wù)隔離、利益沖突防范、債券交易管理等存在漏洞，公司合規(guī)風(fēng)控機(jī)制存在缺失。

或?yàn)橛烂簜Y(jié)構(gòu)化發(fā)行事件后續(xù)處罰

對(duì)于海通證券此次遭證監(jiān)會(huì)處罰，某頭部券商非銀行業(yè)分析師向記者表示，這應(yīng)該是海通證券之前涉及永煤債結(jié)構(gòu)化發(fā)行事件的后續(xù)處罰。

去年年末，永煤多只債券相繼違約曾對(duì)信用債市場(chǎng)造成了較大的沖擊，這也引發(fā)了監(jiān)管層對(duì)永煤債相關(guān)涉事方的調(diào)查及處罰，海通證券因此卷入其中。

圖片來(lái)源：中國(guó)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì)網(wǎng)站

去年11月18日，中國(guó)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì)宣布對(duì)海通證券及其相關(guān)子公司啟動(dòng)自律調(diào)查，而此次調(diào)查涉及永煤債違約事件。

根據(jù)當(dāng)時(shí)發(fā)布的公告，交易商協(xié)會(huì)根據(jù)調(diào)查獲取的線索并結(jié)合相關(guān)市場(chǎng)交易信息，發(fā)現(xiàn)海通證券及其相關(guān)子公司涉嫌為發(fā)行人違規(guī)發(fā)行債券提供幫助，以及涉嫌操縱市場(chǎng)等違規(guī)行為，涉及銀行間債券市場(chǎng)非金融企業(yè)債務(wù)融資工具和交易所市場(chǎng)公司債券。依據(jù)《銀行間債券市場(chǎng)自律處分規(guī)則》，協(xié)會(huì)對(duì)海通證券及其相關(guān)子公司開(kāi)展自律調(diào)查。

彼時(shí)，海通證券曾發(fā)布公告稱(chēng)，將積極配合自律調(diào)查的相關(guān)工作，嚴(yán)格執(zhí)行交易商協(xié)會(huì)《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)債務(wù)融資工具發(fā)行業(yè)務(wù)規(guī)范有關(guān)事項(xiàng)的通知》的有關(guān)要求，并及時(shí)履行信息披露義務(wù)。

隨后，在今年1月8日，交易商協(xié)會(huì)發(fā)布了此次調(diào)查的結(jié)果和處罰決定。交易商協(xié)會(huì)認(rèn)為，海通證券作為相關(guān)債務(wù)融資工具的主承銷(xiāo)商及銀行間債券市場(chǎng)的交易參與者，存在以下違反銀行間債券市場(chǎng)相關(guān)自律管理規(guī)則的行為：

一是海通證券向下屬子公司管理的相關(guān)資產(chǎn)管理計(jì)劃下達(dá)交易指令，協(xié)助相關(guān)發(fā)行人在發(fā)行環(huán)節(jié)購(gòu)買(mǎi)自己的債券，破壞了市場(chǎng)發(fā)行秩序；

二是海通證券向下屬子公司作為投資顧問(wèn)或管理人的相關(guān)資產(chǎn)管理計(jì)劃下達(dá)交易指令，協(xié)助相關(guān)發(fā)行人交易自己發(fā)行的債券，規(guī)避人民銀行〔2015〕第9號(hào)公告相關(guān)規(guī)定。此外，海通證券還存在內(nèi)控管理不到位的違規(guī)情形。

根據(jù)銀行間債券市場(chǎng)相關(guān)自律規(guī)定，經(jīng)2020年第17次自律處分會(huì)議審議，交易商協(xié)會(huì)對(duì)海通證券予以警告，責(zé)令其針對(duì)本次事件中暴露出的問(wèn)題進(jìn)行全面深入的整改。同時(shí)，交易商協(xié)會(huì)已將海通證券有關(guān)違規(guī)情況報(bào)送中國(guó)人民銀行、證監(jiān)會(huì)。