每經(jīng)記者 楊建    每經(jīng)編輯 吳永久    

今年以來的結(jié)構(gòu)性牛市行情，誕生了不少的牛股，儲能板塊的星云股份不得不提。近期福建證監(jiān)局的一則處罰書卻揭露了其背后的操盤方。在2020年8月20日，上海南土資產(chǎn)管理的16只私募基金累計持有星云股份比例超過5%。之后上海南土資產(chǎn)涉嫌超比例增持未及時披露及限制轉(zhuǎn)讓期內(nèi)轉(zhuǎn)讓股票，公司及公司法定代表人被罰沒合計168萬。值得注意的是，星云股份股價從30元啟動，短期暴漲到了82元。截至今年二季末，上海南土資產(chǎn)旗下四只產(chǎn)品現(xiàn)身前十大流通股東之列，合計持有458.73萬股。

上海南土資產(chǎn)操盤買過頭 隱瞞不報被罰沒168萬

今年以來的結(jié)構(gòu)性牛市行情，誕生了不少的牛股，儲能板塊的星云股份不得不提。近期福建證監(jiān)局的一則處罰書卻揭露了其背后的操盤方。

福建證監(jiān)局發(fā)布的行政處罰書顯示，經(jīng)查明，上海南土資產(chǎn)是南土資產(chǎn)沃土六號等16只私募證券投資基金的管理人，上述私募基金對應(yīng)證券賬戶的交易由上海南土資產(chǎn)決策和操作。而在2020年8月20日上午，上海南土管理的誠品一號和沃土三號私募證券投資基金在買入兩筆星云股份合計18000股后，其管理的上述16只基金累計持有星云股份677.84萬股，持股比例達到5.0062%，超過5%。

上海南土資產(chǎn)未及時作出信息披露，亦未停止交易星云股份，繼續(xù)通過其管理的上述基金交易星云股份。截至2020年8月31日，上述基金買入星云股份股票213.81萬股，賣出星云股份股票57.41萬股。2020年8月31日，上海南土累計持有星云股份834萬股股，持股比例達6.1613%。記者注意到，在2020年8月31日，星云股份的收盤價為30.65元，上海南土資產(chǎn)持有星云股份的市值為2.556億元。

2020年9月1日，上海南土資產(chǎn)才披露了2020年8月20日至2020年8月26日其管理的基金增持“星云股份”的情況。2020年12月31日，上海南土再次披露其在2020年8月20日至2020年8月28日股份增持情況。上海南土在限制轉(zhuǎn)讓期內(nèi)轉(zhuǎn)讓“星云股份”盈利48.83萬元。福建證監(jiān)局認(rèn)為，上海南土資產(chǎn)的上述行為違反了“限制轉(zhuǎn)讓期內(nèi)轉(zhuǎn)讓證券”及“未按照本法規(guī)定報送有關(guān)報告或者履行信息披露義務(wù)”的相關(guān)規(guī)定。

而吳曉寧作為上海南土的法定代表人、執(zhí)行董事，吳曉寧是上海南土未按規(guī)定履行信息披露義務(wù)的直接負(fù)責(zé)的主管人員。對于上海南土限制轉(zhuǎn)讓期內(nèi)轉(zhuǎn)讓股票違法行為，給予警告，沒收違法所得48.83萬元，并處罰款50萬元。對上海南土信息披露違法行為，給予警告，并處罰款50萬元；對直接負(fù)責(zé)的主管人員吳曉寧給予警告，并處罰款20萬元。

在今年1月14日，深交所向星云股份股東上海南土資產(chǎn)下發(fā)監(jiān)管函，星云股份于2020年12月31日披露的公告顯示，截至2020年8月19日，公司管理的系列基金合計持有676萬股星云股份股票，占星云股份總股本的4.99%，2020年8月20日至28日繼續(xù)增持星云股份股票，交易后持股比例合計達6.16%。公司在持股比例達到5%時，未按照規(guī)定及時報告并公告，也未停止買賣星云股份股票，直至2020年9月1日才履行報告及披露義務(wù)。

“幼師”出身的法定代表人操盤頻獲大牛股？

據(jù)公司官網(wǎng)介紹，南土資產(chǎn)成立于2015年，專注于二級市場權(quán)益投資，投研人員證券從業(yè)年限平均7年以上，均來自中金公司、易方達基金、農(nóng)銀匯理等知名公募機構(gòu)，覆蓋了醫(yī)藥、TMT、新能源汽車、消費等重點行業(yè)。而從基金業(yè)協(xié)會官網(wǎng)發(fā)現(xiàn)，公司高管人員中，公司法定代表人、執(zhí)行董事吳曉寧、總經(jīng)理趙悅、公司副總經(jīng)理劉小昊。上海南土資產(chǎn)在2015年10月15日在基金業(yè)協(xié)會登記備案，管理規(guī)模在20億至50億之間。

公司的法定代表人、執(zhí)行董事吳曉寧，從其履歷來看，其在1993年9月至2010年6月，在鹽城市婦聯(lián)實驗幼兒園教育科擔(dān)任教師；之后2010年至2015年3月，在江恒閥業(yè)有限公司綜合管理部擔(dān)任總經(jīng)理助理；2015年3月至2017年5月在虎行公益基金會綜合管理部擔(dān)任秘書長；2015年10月至今擔(dān)任上海南土資產(chǎn)管理有限公司的法定代表人,執(zhí)行董事。公司總經(jīng)理趙悅先后在高盛高華從事股票承銷業(yè)務(wù)、德意志銀行從事機構(gòu)銷售業(yè)務(wù)，并擔(dān)任德意志銀行上海代表處首席代表，熟悉境內(nèi)外證券市場各項業(yè)務(wù)。

值得注意的是，截至2021年二季末，上海南土資產(chǎn)旗下四只產(chǎn)品現(xiàn)身星云股份前十大流通股東之列，合計持有458.73萬股，公司收盤價為30.08元，持有市值為1.379億。在公司披露了半年報之后，公司股價出現(xiàn)了一波快速的拉升行情，從6月30日的30.08元，到了8月13日，公司股價達到了82.3元。如果上海南土資產(chǎn)旗下四只私募產(chǎn)品7月以來持股不變的話，以公司二季末持倉的458.73萬股計算，公司盈利可能達到了2.39億元，相比罰沒的168萬，公司持有可能賺得更多。

私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，南土資產(chǎn)目前在運行中的私募產(chǎn)品合計43只，公司旗下產(chǎn)品今年以來合計17只產(chǎn)品收益超60%，其代表性產(chǎn)品南土資產(chǎn)五色十五期今年以來的收益為96.74%，累計收益為397.41%。這么好的業(yè)績，難道真的是這位前幼兒園老師吳曉寧來操盤的么？當(dāng)然不是。據(jù)南土資產(chǎn)官網(wǎng)介紹，公司投研團隊有三位投資經(jīng)理，除了劉小昊有基金業(yè)協(xié)會的備案信息外，另兩位投研人士吳剛、吳飛都未在協(xié)會的公開備案信息中。

據(jù)公司官網(wǎng)介紹，公司創(chuàng)始人、投資經(jīng)理吳剛曾在東方證券、光大證券從事多年研究工作，曾任中?；鹜顿Y經(jīng)理，中山證券財富管理中心總經(jīng)理。另外公司投資經(jīng)理吳飛，曾任東方證券研究員、中歐基金資深行業(yè)研究員，于申萬菱信基金與中山證券財富管理中心從事投研工作。另外一名投資經(jīng)理劉小昊曾任中?；鹦袠I(yè)研究員，專戶投資經(jīng)理，中海恒信投資總監(jiān)。

在今年中報披露的數(shù)據(jù)中，上海南土資產(chǎn)旗下私募產(chǎn)品出現(xiàn)在了博眾精工、世華科技、黃河旋風(fēng)、深圳瑞捷、星云股份、冠昊生物的前十大流通股東名單中。其中在博眾精工披露的中報數(shù)據(jù)中，南土資產(chǎn)旗下6只私募產(chǎn)品扎堆進駐，合計持有675.45萬股，而公司股價也從7月份以來截至目前，合計漲幅超50%。此外在世華科技的半年報中，上海南土資產(chǎn)旗下4只私募產(chǎn)品扎堆進駐。在黃河旋風(fēng)的半年報中，上海南土資產(chǎn)旗下3只產(chǎn)品扎堆買入，而黃河旋風(fēng)二季度上漲119%，三季度以來截至目前上漲50.67%。

對此有私募業(yè)內(nèi)人士表示，在今年的結(jié)構(gòu)性行情中，如果發(fā)現(xiàn)好的個股，重倉持有容易獲取暴利，從上海南土資產(chǎn)的操盤風(fēng)格來看，好的個股旗下產(chǎn)品扎堆買入是其風(fēng)格。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)