每經(jīng)記者 黃小聰    每經(jīng)編輯 趙云    

近日，隨著個人養(yǎng)老金賬戶的啟動，很多人躍躍欲試，但在參與時，很多參與者又有不少疑問。

本期養(yǎng)老話題將圍繞大家主要碰到的一些疑問進行解答。

1、個人養(yǎng)老金賬戶保本嗎？

目前個人養(yǎng)老金賬戶可以購買的產(chǎn)品主要有四大類，包括符合規(guī)定的銀行理財、儲蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險和公募基金。

如果要從風(fēng)險等級進行劃分，公募基金最大，銀行理財次之，隨后是商業(yè)養(yǎng)老保險和儲蓄存款。因此，如果投資者開立賬戶之后進行投資選擇的話，嚴(yán)格意義上說只有儲蓄存款能算是保本，商業(yè)養(yǎng)老保險從過往試點情況來看，可以看作是類保本產(chǎn)品，銀行理財風(fēng)險較低，但打破剛兌之后，也不能保證保本，公募基金由于可投資于股票等風(fēng)險資產(chǎn)，因此也無法確定保本。但如果拉長周期來看，公募基金在這四類產(chǎn)品中，最有可能獲得比較高的回報。

2、對四大類產(chǎn)品應(yīng)該怎么選？

從一些國家的案例來看，個人養(yǎng)老金大比例都是投向了公募基金，投向商業(yè)保險和銀行儲蓄的比例比較低。因此，考慮到主要是為了增加養(yǎng)老金收入，應(yīng)該優(yōu)先選擇公募基金，不過同時也要匹配自身年齡，對于年輕人來說，應(yīng)該選擇比較擅長于權(quán)益投資的公募基金，但如果是臨近退休的參與者，或者是風(fēng)險的極度厭惡者，保險或者理財也都是可以選擇。

3、如果存進去，不進行投資，有利息嗎？

根據(jù)相關(guān)規(guī)定，個人養(yǎng)老金資金賬戶內(nèi)未進行投資的資金按照商業(yè)銀行與個人約定的存款利率及計息方式計算利息。

4、賬戶里的錢能取出嗎？

開立個人養(yǎng)老金賬戶之后，可以發(fā)現(xiàn)資金只能轉(zhuǎn)入，不能轉(zhuǎn)出，因為個人養(yǎng)老金賬戶的資金取出需要滿足特定的條件，目前主要是四種情形：（一）達到領(lǐng)取基本養(yǎng)老金年齡；（二）完全喪失勞動能力；（三）出國（境）定居；（四）國家規(guī)定的其他情形。

5、每個人都適合開立個人養(yǎng)老金賬戶嗎？

個人養(yǎng)老金賬戶最大的兩個特點，一是存入后只能退休之后才能支取，相當(dāng)于一定程度上進行強制儲蓄，對于可能花錢沒有太多計劃的年輕人而言，其實也是一種“管住手”的方法；二是個人養(yǎng)老金賬戶享受稅優(yōu)政策，對于收入比較高的參與者來說，能夠?qū)崿F(xiàn)一定的個稅減免，是比較不錯的選擇。

但同時也要考慮到，個人養(yǎng)老金賬戶實行的是對繳費者按每年12000元的限額予以稅前扣除，投資收益暫不征稅，領(lǐng)取收入實際稅負(fù)由7.5%降為3%。

也就是說，領(lǐng)取時是要交稅的，因此如果參與者目前的個稅稅率不足3%，同時自己又能做好規(guī)劃，那么就沒太大的必要開立個人養(yǎng)老金賬戶。

6、可以換銀行嗎？

個人養(yǎng)老金賬戶開立之后，同時也會生成一個個人養(yǎng)老金資金賬戶，相當(dāng)于銀行里多了一張卡，只是這張卡目前只能存入，不能取出。如果投資者對某家銀行不滿意，又或是因為其它原因需要更換銀行的，可以先向原來的銀行提出，經(jīng)確認(rèn)后，再到新的銀行開立資金賬戶。

7、除了在銀行購買，還能在哪里購買？

在開立個人養(yǎng)老金賬戶和資金賬戶之后，投資者可選擇在銀行直接購買，也可以在基金公司、券商等渠道進行進行購買，具體的銷售機構(gòu)名單也可以在中基協(xié)網(wǎng)站上進行查詢（https://www.amac.org.cn/）不過目前有些平臺上還沒正式開通。

需要提醒的是，不同的平臺之間，同一只基金會存在一定的費率差異，參與者可貨比三家后再選擇。

8、選擇養(yǎng)老目標(biāo)基金進行投資，有哪些需要注意？

進入投資名單的首批養(yǎng)老目標(biāo)基金多達129只，很多參與者可能會看花了眼，其實主要把握幾點關(guān)鍵要素，一是這些產(chǎn)品一般都設(shè)置了一年期、三年期、五年期的持有期，參與者能選擇一年期和三年期的話，盡量不要選擇五年期，因為萬一基金表現(xiàn)不好，要想進行更換的等待周期太長。

二是這129只基金主要分為兩類，目標(biāo)日期基金和目標(biāo)風(fēng)險基金，對于目標(biāo)日期基金，主要選擇的就是和自己退休時間相匹配的日期，比如2040年左右退休，那么就可以選擇養(yǎng)老目標(biāo)2040的產(chǎn)品。對于目標(biāo)風(fēng)險基金，則要多注意它是保守型、穩(wěn)健型、平衡型還是積極型，每類產(chǎn)品的風(fēng)險等級不一樣，依次遞進，投資者可通過基金持倉進一步判斷。記者此前也曾有詳細的講解，可查看以往多期的內(nèi)容。

9、如何申報個人養(yǎng)老金扣除？

下載或更新到最新版的個人所得稅APP，打開個稅APP之后，點擊常用業(yè)務(wù)的“管理”，添加個人養(yǎng)老金扣除信息管理到常用業(yè)務(wù)，再進入個人養(yǎng)老金扣除信息管理，按提示填報。同時點擊右上角的授權(quán)管理。

10、想?yún)⑴c，但是沒在先行城市中，應(yīng)該怎么辦？

根據(jù)相關(guān)規(guī)定，個人養(yǎng)老金制度將在先行城市（地區(qū)）試行1年，試行期間參加人基本養(yǎng)老保險參保地需在先行城市（地區(qū)）范圍內(nèi)。

從這個規(guī)定來看，在先行城市試行1年之后，有可能更大范圍地推開，屆時可考慮再參與。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)-501139842