NO.1 嚴控高杠桿！券商DMA新增被叫停，場外個股融券業(yè)務也受管控

近期，有關“近半數(shù)券商DMA業(yè)務被叫停”的市場消息迅速傳播。據(jù)《每日經(jīng)濟新聞》記者了解，確實有多家券商收到監(jiān)管通知，要求對多空收益互換DMA業(yè)務的新增規(guī)模進行管控：自11月9日開始，按管理人維度每日日終量化DMA業(yè)務【名義本金規(guī)模=max(多空組合多頭名本，多空組合空頭名本)非多空組合名本】不得超過11月8日日終規(guī)模，管理人下不同產(chǎn)品間可以做額度調(diào)整。有券商人士表示，上述要求也意味著今年火熱的DMA策略，不能再像之前那樣大肆擴張了。另有券商自營人士表示，“這個政策出臺體現(xiàn)了控制風險、控杠桿的目標。只停新增，因此也不會導致快速去杠桿進而踩踏下跌。”與此同時，場外個股融券業(yè)務也受到管控。

點評：監(jiān)管對券商DMA業(yè)務的新增規(guī)模進行管控，目標是控制風險、控杠桿，以防止市場出現(xiàn)過度投機和風險積累。對于券商來說，這意味著其業(yè)務增長空間受到一定的限制，需要更加注重合規(guī)經(jīng)營和風險管理。對于投資者來說，這也提醒了其要謹慎參與DMA等高杠桿的策略，避免因為市場波動而造成巨大的損失。

NO.2 今年流行“公轉公”？這些知名基金經(jīng)理同日宣布復出，在新東家開管產(chǎn)品

今年以來，基金經(jīng)理在公募之間的流動常態(tài)化，上半年離任的基金經(jīng)理們靜默期過后，近期紛紛復出。11月9日，一天之內(nèi)4位知名基金經(jīng)理在新東家復出了。具體來看，從寶盈離任的陳金偉在9日官宣了兩只在鵬華的合管產(chǎn)品，與張鵬共同管理鵬華產(chǎn)業(yè)精選和鵬華優(yōu)質(zhì)治理；平安基金也同日公告稱，旗下平安醫(yī)療健康混合增聘周思聰為基金經(jīng)理，與丁琳合管該產(chǎn)品.有人先合管，有人直接挑大梁單獨管理，2022年的股基冠軍湯戈以公告管理產(chǎn)品的形式官宣加盟方正富邦，恒越基金前基金經(jīng)理高楠同日公告發(fā)行新產(chǎn)品永贏睿信。今年基金經(jīng)理變動更為頻繁，和此前知名基金經(jīng)理在績優(yōu)之后選擇“奔私”不同，更多的基金經(jīng)理選擇“公轉公”，在公募中尋找更適合的平臺。

點評：多名知名基金經(jīng)理的復出，反映了公募基金行業(yè)的競爭和活力，也為投資者提供了更多的選擇和機會?；鸾?jīng)理的流動，可能會影響其管理的產(chǎn)品的業(yè)績和風格，投資者應該關注其在新東家的表現(xiàn)和策略，及時調(diào)整自己的投資組合。同時，基金經(jīng)理的流動，也會促使公募基金公司加強人才培養(yǎng)和激勵機制，提高基金經(jīng)理的穩(wěn)定性和忠誠度。

NO.3 錢文海正式就任浙商證券總裁，公司高管全部就位

點評：浙商證券總裁一職在空缺較長時間后終于塵埃落定，錢文海的正式上任為公司的經(jīng)營管理帶來了穩(wěn)定性和確定性。錢文海的金融背景和經(jīng)驗也有利于公司的業(yè)務發(fā)展和創(chuàng)新。希望錢文海能夠帶領浙商證券在競爭激烈的券商行業(yè)中實現(xiàn)突破和增長。

NO.4 粵開證券定增募資額降至3.24億元，最初擬募資額為150億元

11月9日晚間，粵開證券發(fā)布定增認購結果公告，本次認購對象為4家，募集資金合計3.24億元，其中控股股東廣開控股認購1.53億元，上海銀科認購1.26億元，上海九方認購0.22億元，北京卓豐認購0.25億元，上海銀科因自身原因減少認購3272.73萬股，廣開控股作為控股股東依據(jù)認購協(xié)議中關于同比例增資的約定，相應減少認購2929.66萬股?；涢_證券定增募資額一降再降，公司11月2日公告定增擬認購金額為4.26億元，公司于2022年11月28日獲批募資額為不超過50億元，公司2021年4月提出了預計募資總額不超過150億元的定增方案，希望快速增加資本實力，以實現(xiàn)“力爭5年內(nèi)躋身行業(yè)前列”的目標。

點評：粵開證券的定增募資額從最初的150億元降至3.24億元，跌幅高達97.84%，反映出中小券商再融資的困境和信心不足。認購對象只有4家，其中包括控股股東，說明公司的定增吸引力不強，市場對公司的前景和盈利能力存在疑慮，公司需要通過改善經(jīng)營狀況和提高業(yè)績來重建市場信任。

NO.5 年內(nèi)共有2423只基金分紅，分紅總額達到1535.24億元

11月份以來，已有超50只基金產(chǎn)品進行了分紅，期間分紅總額達23.82億元。數(shù)據(jù)顯示，截至11月9日，今年以來基金公司分紅總額已逾1535億元。盡管今年以來基金公司分紅次數(shù)有所增加，但是分紅總額卻較去年同期有所縮水。數(shù)據(jù)顯示，截至11月9日，年內(nèi)共有2423只基金分紅，分紅總額達到1535.24億元，年內(nèi)分紅總次數(shù)達到4588次。而去年同期則有2409只基金合計分紅4474次，分紅總額為1862.91億元。綜合來看，截至11月9日，共有9只基金年內(nèi)分紅總額超過10億元，其中，6只基金為債券型基金。(證券日報)

點評：今年以來，基金分紅金額有所下降，反映了市場的波動和不確定性，以及基金公司的謹慎和穩(wěn)健。從分紅類型來看，債券型基金占據(jù)了分紅總額的大部分，說明債券市場的表現(xiàn)相對穩(wěn)定，而股票市場的機會和風險并存。投資者在選擇基金時，應根據(jù)自身的風險偏好和收益預期，綜合考慮基金的分紅情況和凈值走勢，做好資產(chǎn)配置和調(diào)整。