2月6日早盤，A股TMT科技板塊延續(xù)強勢，DeepSeek、AI算力概念繼續(xù)活躍，光模塊CPO強勢反彈，相關(guān)ETF方面，截至9點40分，5G通信ETF（515050）漲0.97%，盤中成交額已超4900萬元，持倉股崇達技術(shù)、歌爾股份、廣和通、領(lǐng)益智造領(lǐng)漲。

5G通信ETF（515050）跟蹤中證5G通信主題指數(shù)，聚焦AI算力+AI應(yīng)用終端，在AI算力、光模塊、光通信、6G、消費電子等概念上的暴露度較高。

近期，DeepSeek火爆出圈，撬動資本市場AI+產(chǎn)業(yè)鏈投資熱情。市場分析機構(gòu)認為，DeepSeek 系列模型推理過程包含大量反思和驗證，思維鏈長度可達數(shù)萬字。隨著思考長度的增加，模型性能在穩(wěn)步提升。ScalingLaw已經(jīng)從預(yù)訓(xùn)練向推理層轉(zhuǎn)向，未來的AI系統(tǒng)計算開銷將更多地集中在推理服務(wù)上，而非單純的預(yù)訓(xùn)練計算，這意味著算力基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)和優(yōu)化需要重新思考，以滿足日益增長的推理需求。